Prečo banky zlyhávajú a ako môže Cardano pomôcť?
Počítače zmenili svet, pretože sme dokázali napísať efektívnejší softvér. Počítače zautomatizovali mnohé úlohy, ktoré predtým vykonávali ľudia, najmä v oblastiach, ako je účtovníctvo, veda a iné oblasti, ktoré zahŕňajú spracovanie veľkého množstva údajov. V mnohých odvetviach nám to nevadilo a vyššia efektivita sa považovala za výhodu. Technológie sa teraz dostávajú do oblastí, v ktorých sme čoraz ostražitejší. Aj keď banky využívajú moderný softvér a internet, teraz je čas, keď technológie môžu urobiť ďalší krok a nahradiť ostatné procesy finančných služieb. Môžu byť decentralizované technológie ďalším krokom, ktorý zásadne zmení finančný sektor? A akú úlohu v tom môže zohrať Cardano?
TLDR
Banky ešte nikdy neskrachovali kvôli softvérovej chybe. Je čas zamyslieť sa nad tým, či decentralizácia môže zlepšiť fungovanie bánk. Softvér vieme určite napísať lepšie, ako keď na kľúčové pozície dosadíme zodpovedných a spoľahlivých ľudí. Doteraz nás ľudia väčšinou zlyhali. Softvér to nedokáže a robí presne to, na čo je naprogramovaný. Je načase dôverovať kódu viac ako ľuďom. Vždy budeme potrebovať ľudí, ktorí budú vyhodnocovať riziká alebo vydávať investičné odporúčania. Musíme teda hľadať správne spojenie medzi ľuďmi a decentralizovanou bankou. Decentralizácia môže vyriešiť niektoré problémy bánk a lepšie ochrániť majetok vkladateľov. Inteligentné zmluvy môžu tvoriť kľúčovú súčasť bankového softvéru a všetky aktíva budú na blockchaine.
Koľko ďalších častí koláča si môžu technológie odhryznúť?
Vývoj technológií sa nezastavuje a logicky zohrávajú čoraz dôležitejšiu úlohu v mnohých procesoch. Ľudia sa dostali do pozície, v ktorej používajú technológie ako nástroj a zohrávajú akúsi kontrolnú úlohu. Ľudia sú stále zodpovední za návrh procesov, rozhodovanie, posudzovanie rizík, kreativitu a hľadanie riešení problémov. Vo všeobecnosti platí, že ľudia stanovujú pravidlá a softvér pomáha dosiahnuť vyššiu efektívnosť.
Jedným z dôvodov, prečo banky zlyhávajú, je porušovanie pravidiel a zneužívanie postavenia generálnych riaditeľov a manažmentu. Existuje tiež nízka transparentnosť a náchylnosť na korupciu. Niektoré chyby sú spôsobené ľudským zlyhaním spôsobeným nepozornosťou alebo zlým úsudkom. K chybám dochádza v dôsledku zložitosti dnešného sveta, neschopnosti predvídať budúcnosť, nízkej alebo žiadnej zodpovednosti za prijímanie rozhodnutí a túžby po nekonečnom raste.
Banky nikdy nezlyhali kvôli softvérovej chybe. Softvér nemôže porušovať pravidlá a nerobí hlúpe chyby. Výsledky sú vždy transparentné a rovnaké pri zachovaní rovnakých vstupov. Softvér vyrábame už niekoľko desaťročí a vieme, ako to robiť relatívne dobre. Natíska sa otázka, či by softvér nemal dostať v bankovom systéme väčšiu zodpovednosť.
Môže decentralizácia vyriešiť nejaké súčasné problémy? To je kľúčová otázka.
Blockchain je v podstate distribuovaná a decentralizovaná sieť, ktorú vlastní komunita. Platformy inteligentných zmlúv umožňujú definovať pravidlá v rámci aplikácií, ktoré nemožno zmeniť.
Kľúčové vlastnosti technológie blockchain v kontexte tohto dokumentu sú nasledovné. Decentralizácia, transparentnosť, nepodplatiteľnosť, nemennosť pravidiel, otvorenosť, možnosť vlastniť digitálne aktíva (self-custody) a spravodlivosť. Je niečo z toho pre banky užitočné a mohlo by to zabrániť súčasným problémom?
To je veľmi zložitá otázka a závisí od toho, akú máte predstavivosť.
Mohli by sme uvažovať o tom, že kryptomeny nahradia fiat meny, ale obávam sa, že je to príliš vzdialený sen a problém s bankami to nevyrieši. Skúsme si predstaviť niečo reálnejšie.
Decentralizované banky budú fungovať veľmi podobne ako dnes, pokiaľ ide o odborníkov na riadenie a hodnotenie rizík. To, čo sa môže zásadne zmeniť, je technológia, na ktorej sa budú uchovávať aktíva, spôsob definovania pravidiel a spôsob, akým budú klienti s bankou komunikovať. Zamestnanci banky budú v podstate programátori píšuci inteligentné kontrakty.
Ako môže vyzerať decentralizovaná banka?
Ak by banky začali fungovať na základe tokenizovanej fiat meny (alebo CBDC) a iných tokenizovaných aktív (akcie, dlhopisy, dlhy atď.), všetky finančné toky by mohli byť 100 % transparentné. Transparentnosť neznamená, že každý na svete musí vidieť všetky finančné toky. Niektoré transakcie môžu byť súkromné, ale to, čo môže zostať transparentné, sú veci ako bankové rezervy, objemy úverov, záväzky atď.
Prostredníctvom inteligentných kontraktov by sa mohli nastaviť procesy, ktoré by sa nedali zmeniť (alebo by sa dali transparentne zmeniť prostredníctvom nejakej formy DAO). Ak by sa banka zaviazala nepoužívať frakčné rezervy a všetky úvery by boli 100 % kryté aktívami banky, mohol by sa vytvoriť mechanizmus, ktorý by nikto v banke nemohol oklamať ani ovplyvniť.
Vkladatelia by mali mať istotu, že o svoje vklady nikdy nemôžu prísť, pretože aj keď banka požičia ich peniaze tretej strane, ak ich dlžník nesplatí, vkladateľ dostane svoje peniaze späť z aktív banky. Banka bude zodpovedná za posúdenie rizika a bude znášať dôsledky zlých rozhodnutí.
Ďalšou výhodou by bolo, že jednotlivé bankové služby by mohli byť prísne finančne oddelené. Úvery, poistenie a sporenie by boli oddelené služby, a ak by sa jednému sektoru nedarilo, alebo by sa dokonca zrútil, nemalo by to vplyv na ostatné sektory. Ak by sektor poskytovania úverov strácal peniaze, nemalo by to vplyv na sektor sporenia. Nebolo by možné, aby banka použila vklady sporiteľov na úvery alebo aby sporitelia prišli o svoje vklady, pretože banka by sa zrútila kvôli úverom. Vklady sporiteľov sa musia investovať, aby ich hodnota v priebehu času rástla. Prostredníctvom prísnych pravidiel by bolo veľmi jednoduché definovať, za akých podmienok a s akou mierou rizika možno vklady použiť.
Decentralizovaná banka bude nútená spravodlivejšie sa deliť o zisky so svojimi klientmi. Zisk bude transparentný a bude viac korelovať s úrovňou rizika, ktoré banka a jej klienti znášajú. V súčasnosti je tento pomer nevyvážený. Banka si ponecháva väčšinu zisku, ale nesie minimálne riziko. Klienti nesú riziko, ale banka, ktorá drží (a investuje) ich peniaze, si berie väčšinu zisku. V decentralizovanom svete môžu ľudia držať svoje peniaze bez banky. Ak ich zveria decentralizovanej banke, tak len vtedy, ak za to získajú zisk.
Ako bude vyzerať riadenie bánk? Riadenie bude myslieť na služby a tie sa budú realizovať prostredníctvom inteligentných kontraktov. Používatelia banky budú posudzovať jednotlivé služby (smart kontrakty) a vyberú si tú, ktorá im vyhovuje. Môžu vzniknúť nové služby, ktoré pomôžu zákazníkom interpretovať jednotlivé inteligentné zmluvy. Môže to robiť umelá inteligencia. Všetky podmienky služby budú záväzné a nemenné. Banka bude mať tím odborníkov zodpovedných za hodnotenie rizík, investície atď. Títo experti budú mať len obmedzenú možnosť ovplyvňovať jednotlivé služby.
Keď niekto požiada decentralizovanú banku o úver, banka jednoducho odhadne riziko a určí, koľko je ochotná pokryť vlastným kapitálom. Môže to byť 100 % (a banka si ponechá adekvátnu časť zisku) alebo menej (50 %) a osoba, ktorá chce prostredníctvom banky požičať peniaze, môže niesť aj časť zodpovednosti.
Zisk musí byť spravodlivo rozdelený. Aj keď banka pokrýva 100 % úveru, ten, kto peniaze požičiava, má nárok na spravodlivý podiel. Samozrejme, banka môže požičať svoje vlastné peniaze a ponechať si celý zisk. Ak však banka použije vklady používateľov, musí sa o zisk podeliť. Dôležitú úlohu bude zohrávať transparentnosť účtov a peňažných tokov.
Kľúčovou funkciou blockchainu je autocustody. Keď ľudia vložia tokenizované peniaze do banky, dostanú späť tokeny, ktoré predstavujú nárok na vrátenie peňazí. V decentralizovanej banke sa napríklad stane to, že keď používateľ vloží peniaze, časť kapitálu banky sa uzamkne v prospech vkladateľa. Môže to byť 100 % (v ideálnom prípade) alebo menej, v závislosti od rizika, ktoré chce vkladateľ znášať. Ak by to bolo zakaždým 100 %, je otázkou, či je to pre banku výhodné, keďže vklad nezvyšuje celkový kapitál banky. Alternatívne môže vkladateľ získať žetóny predstavujúce právo na zisk banky v dlhšom časovom horizonte alebo rozhodovacie práva (v kľúčových otázkach). Inými slovami, vkladateľ by sa stal investorom banky s právom na zisk. To je určite lepšie postavenie, než majú vkladatelia dnes.
Úloha Cardana v budúcnosti bánk
Poslaním spoločnosti Cardano je byť bankou pre tých, ktorí žiadnu banku nemajú. Cardano môže tokenizovať fiat meny (USDA bude stablecoin krytý USD) a dokonca vytvoriť algoritmický overcollateralizovaný stablecoin. Príkladom je DJED. Teoreticky je možné na Cardano emitovať menu krajiny. Blockchain sa už na tieto účely používal, bohužiaľ, väčšinou išlo o súkromné verzie.
Finančná stabilita je základným predpokladom bankových služieb. Okrem toho je to len otázka definovania pravidiel. Práve tu prichádzajú na rad inteligentné kontrakty. Pokiaľ ide o vklady do banky, tie by sa mohli realizovať prostredníctvom inteligentných kontraktov tak, že vkladateľ dostane späť tokeny, ktoré predstavujú záväzok banky (právo dostať svoje peniaze späť). Vklad sa potom použije podľa jasne definovaných pravidiel, ktoré budú súčasťou inteligentnej zmluvy. Ak bude hrať úlohu hodnotenie rizika, bude to len jeden zo vstupov inteligentnej zmluvy. Dôležité je, aby vklad nemohol byť zneužitý na iný ako určený účel a aby vkladateľ dostal sľúbený zisk.
Toto sú kľúčové pojmy a konkrétne implementácie sa môžu líšiť. Cardano je platforma, na ktorej sa dajú vybudovať decentralizované banky, nech už si pod týmto pojmom predstavujete čokoľvek. Hydra Head už bola otvorená v hlavnej sieti Cardano, takže škálovateľnosť sa v blízkej budúcnosti výrazne zlepší. Ouroboros Leios výrazne zlepší škálovateľnosť prvej vrstvy.
Už teraz je možné začať budovať decentralizované banky budúcnosti na Cardano. Ak ich do 5 až 10 rokov bude používať viac ako 1 % populácie, bude to veľmi pevný základ pre ďalšie zmeny v spoločnosti.
Cardano má jednu výhodu, ktorá by mohla byť rozhodujúca. V DeFi zatiaľ nedošlo k žiadnym hackerským útokom a ukazuje sa, že platforma Plutus umožňuje vytvárať bezpečné aplikácie. Ak si Cardano tento stav udrží, stane sa riešením pre finančné služby, ktoré vyžadujú 100 % spoľahlivosť a bezpečnosť.
Záver
Nikto nevie, ako budú vyzerať banky budúcnosti. Zmena nie je len o technologických možnostiach, ale najmä o zmene myslenia a zvykov. Ľudia nie sú zvyknutí na samoprevádzku a obávajú sa tejto možnosti. Väčšou prekážkou sú však zákony, nariadenia a strach politikov akceptovať technologický pokrok. História je dôkazom toho, že technológie sa skôr či neskôr uchytia. Banka, ktorú sme opísali, je len víziou a všetko môže byť úplne inak. Technológia umelej inteligencie je na vzostupe a môže zohrať úlohu pri hodnotení rizík a operáciách banky. Kryptomeny budú ešte dlho alternatívou pre menšinu populácie. Bolo by však dobré, aby vznikli decentralizované banky, pretože len fungujúci príklad a dobré skúsenosti spôsobia širšie prijatie. Rozvojové krajiny budú hnacou silou prijatia a je veľmi pravdepodobné, že v oblasti financií preskočia rozvinuté krajiny. Ste pripravení vziať si pôžičku od africkej banky?
Pôvodný článok: Why are banks failing and how can Cardano help? | Cardano Explorer (cexplorer.io)